Mercato ribassista (significato, esempio) - Vantaggi e svantaggi

Significato ribassista

Il mercato ribassista si riferisce a un'opinione riguardo al mercato azionario che potrebbe scendere o correggere a breve termine, in considerazione di eventi che stanno accadendo o che accadranno, che trascinerebbero i prezzi delle azioni nel mercato.

Esempi di mercato azionario ribassista

Di seguito è riportato un breve elenco dei mercati al ribasso negli Stati Uniti quando l'investitore può essere considerato ribassista sul mercato azionario considerando un ribasso che si traduce in un calo dei prezzi delle azioni.

Anno	Evento
1929	Crollo di Wallstreet che ha portato alla grande depressione
1937-38	Recessione
1971	Crisi del debito latinoamericano
1973	Crisi petrolifera
1987	Lunedì nero
1997	Crisi valutaria
2000	Dot Com Bubble
2007-08	Crisi finanziaria

Vantaggi

• Acquista a buon mercato: Avendo una visione ribassista, un investitore può aspettarsi una correzione o un ribasso significativo nel mercato azionario poiché ora può acquistare basso a un prezzo relativamente inferiore e quindi trarre profitto quando il mercato azionario sale di valore nel futuro
• Supporta operazioni brevi: se un investitore ritiene che un determinato titolo possa diminuire di valore, potrebbe preferire una posizione corta (vendere il titolo prendendolo in prestito) o persino acquistare un'opzione put se ritiene che il valore del titolo possa diminuire . Quindi è questa visione ribassista che facilita e supporta gli scambi brevi.
• Facilita l'efficienza nel mercato: Consentendo agli investitori di andare short su un indice o su un particolare titolo o strumento del mercato azionario, facilita l'efficienza nel mercato poiché i numerosi scambi brevi spingono verso il basso il prezzo delle azioni, che può convergere verso il suo valore intrinseco se viene considerato, a seconda dei casi.
• Consente la realizzazione di profitti: quando un investitore o un gestore di hedge fund individua una nuova opportunità che è probabile che il valore del sottostante diminuisca, ciò facilita la realizzazione di profitti e la capitalizzazione di tali opportunità. Es: prima del crollo del mercato azionario del 2007, molti gestori di hedge fund sono andati short sul mercato immobiliare e sui titoli garantiti da ipoteca, temendo un calo di valore. È questa visione ribassista che li ha aiutati a formarsi un'opinione, e sono loro che hanno tratto vantaggio in caso di catastrofico collasso del mercato immobiliare.
• Facilita la media del costo in dollari : un investitore che ha una visione ribassista può continuare i piani di investimento sistematico (SIP) in fondi comuni di investimento sapendo che le correzioni del mercato azionario consentirebbero la media degli investimenti in dollari e quindi non temerebbero i mercati ribassisti.
• Riflette il sentimento del mercato : è vero che il mercato azionario è indicato come il barometro economico di un paese. Una visione ribassista o un certo timore possono innescare una massiccia svendita di azioni. Ciò provocherebbe un calo significativo nel mercato azionario. Questa caduta non sarebbe altro che un riflesso degli eventi economici nel paese, che si riflettono nei sentimenti di mercato degli investitori collettivi, che si riflettono poi, a loro volta, nel declino del mercato azionario.

Svantaggi

• Crash del mercato: a volte, una visione ribassista degli investitori collettivi sul mercato azionario a causa del panico o di qualsiasi situazione una tantum può innescare un massiccio declino. Ciò si rifletterebbe negativamente sugli investitori istituzionali stranieri e sugli investitori di portafogli esteri, che potrebbero prendere in considerazione la possibilità di ritirare i propri depositi e denaro da un paese del genere che sta subendo un tale fenomeno.
• Declino economico: a volte, i crolli del mercato azionario possono provocare un enorme declino economico a causa del quale le imprese potrebbero chiudere, i posti di lavoro potrebbero essere persi e potrebbero esserci ampie recessioni che potrebbero anche avere le sue ripercussioni su altre economie e causare un crollo negli scenari peggiori
• Spazio per la speculazione: gli investitori con la loro visione ribassista tendono a speculare molto sul mercato azionario con la forte convinzione che, di sicuro, diminuirà di valore. Tuttavia, questo comportamento speculativo può portare a una situazione di scommesse sbagliate e perdite massicce per gli investitori se i mercati non tendono ad andare a suo favore ribassista, piuttosto continuano ad aumentare ogni volta. Quindi tale dimostrazione di tale comportamento può causare perdite fenomenali su larga scala se le scommesse vanno a sud.

Limitazioni

• Potrebbe richiedere una notevole pazienza per un investitore che è in attesa di un crollo del mercato azionario in modo da poter acquistare a buon mercato. Data la considerazione che i mercati non sono efficienti, potrebbe essere necessario un tempo significativo affinché le azioni riflettano il calo o il calo e potrebbe essere già trascorso molto tempo.
• Molti degli investitori sono ottimisti nel mercato azionario e ci vorrebbe molta grinta, determinazione e convinzione per andare contro la filosofia e il metodo convenzionali adottati dagli investitori rialzisti che sono predominanti nel mercato.

Conclusione

Il mercato ribassista è spesso il punto di vista di qualsiasi investitore per quanto riguarda un particolare titolo, strumento o l'intero mercato azionario con l'idea che tenderebbe a scendere di valore. In caso di successo, l'investitore può guadagnare molto, o se la sua posizione speculativa risulta sbagliata, può spesso causare distruzione di massa assumendo posizioni sbagliate su strumenti derivati. I mercati ribassisti causano il collasso economico, i mercati diminuiscono, le imprese rallentano e persino i posti di lavoro potrebbero essere persi.

Tuttavia, alcuni investitori tendono a trarre profitto da un tale fenomeno in quanto ritengono che sarebbe il momento giusto per acquistare azioni e strumenti a un prezzo relativamente più economico e poi riuscire a svendere quando il mercato tende a riprendersi. È questa visione ribassista che tende a far emergere l'efficienza nel mercato facilitando scambi brevi su titoli che il mercato pensa siano sopravvalutati, riflettendo così l'investitore e anche il sentiment del mercato. Quindi, anche se la visione ribassista è considerata negativa rispetto al declino del mercato azionario, fa molto per dover contribuire a un mercato efficiente.