Definizione del certificato di deposito
Un certificato di deposito (CD) è uno strumento del mercato monetario emesso da una banca per raccogliere fondi dal mercato monetario secondario. Viene emesso per un periodo specifico per un importo fisso di denaro con un tasso di interesse fisso. È un accordo tra il depositante di denaro e la banca.
Il CD viene emesso in forma dematerializzata. L'importo depositato non può essere ritirato fino al periodo di scadenza. Se viene ritirato durante la durata del deposito, deve essere pagata la penale per il ritiro anticipato. Alla scadenza, l'importo del capitale e gli interessi sullo stesso saranno disponibili per il ritiro, e il depositante dovrà decidere l'azione sull'importo maturato.
Tipi di certificato di deposito (CD)
- # 1 - CD liquido o "Nessuna penalità" - Il CD liquido consente al depositante di ritirare il denaro durante il mandato senza pagamento di alcuna penale per prelievo anticipato. È abbastanza flessibile da spostare i fondi da un CD a un CD più remunerativo. Liquid Certificate of Deposit paga meno interessi rispetto al CD standard a periodo fisso.
- # 2 - Bump-Up CD - Bump-Up CD offre il vantaggio di un CD liquido. Se i tassi di interesse del CD aumentano dopo l'acquisto di un CD, allora Bump-up CD offre un'opzione per passare al CD ad alto interesse. Per esercitare tale opzione, lo stesso deve essere preventivamente informato dal depositante alla banca. Bump up CD paga anche un interesse inferiore rispetto al CD standard
- # 3 - CD Step-Up - Il CD Step-Up funziona con un aumento del tasso di interesse pianificato regolarmente, quindi il depositante non viene pagato con il tasso di interesse più basso, che è fissato al momento dell'apertura del CD. Un aumento del tasso di interesse può avere effetto con sei mesi, nove mesi o anche un anno in caso di CD a lungo termine.
- # 4 - CD con broker - Il certificato di deposito con broker viene venduto in conti di intermediazione. Questo CD può essere acquistato da varie banche e può essere conservato in un unico posto invece di aprire un conto bancario e acquistare il CD. Questo CD offre tariffe migliori, ma il rischio è maggiore rispetto a un CD standard.
- # 5 - Jumbo CD - In Jumbo CD il saldo minimo è molto alto rispetto a quello standard. È sicuro parcheggiare una grossa somma di denaro poiché lo stesso è assicurato dalla FDIC e anche i tassi di interesse sono alti in questo CD.
Caratteristiche del certificato di deposito (CD)
- Idoneità - Le banche commerciali / istituti finanziari programmati possono emettere un certificato di deposito. Il CD viene rilasciato dalla banca a persone fisiche, fondi comuni di investimento, trust, società, ecc.
- Periodo di scadenza : i CD vengono emessi dalle banche commerciali programmate per un periodo compreso tra 7 giorni e un anno. Per le istituzioni finanziarie, il periodo va da un anno a tre anni.
- Trasferibilità : i CD in forma fisica possono essere trasferiti mediante approvazione e consegna. I CD, che sono in forma dematerializzata, possono essere trasferiti come qualsiasi altro titolo dematerializzato.
- Prestito contro CD - I CD non hanno alcun periodo di blocco, quindi le banche non concedono prestiti contro di loro. Le banche non possono nemmeno riacquistare certificati di deposito prima della scadenza. Le banche devono considerare il coefficiente di liquidità legale (SLR) e il coefficiente di riserva di cassa (CRR) sul prezzo di emissione del CD.
Esempi di certificati di deposito
Di seguito sono riportati gli esempi del certificato di deposito (CD):
Esempio 1
Joe ha investito $ 5.000 in CD con la banca a un tasso di interesse fisso del 5% e scadenza in 5 anni. Il valore dei rendimenti e della scadenza del CD viene calcolato come segue:
| Certificato di deposito | ||
| Anno | Quantità | Interesse |
| 0 | 5000 | 0 |
| 1 | 5250 | 250 |
| 2 | 5513 | 263 |
| 3 | 5788 | 276 |
| 4 | 6078 | 289 |
| 5 | 6381 | 304 |
Quindi l'importo principale è $ 5.000 e il ricavato della scadenza è $ 6.381. Il ritorno su CD per il periodo di 5 anni è di $ 1.381.
Esempio n. 2
Tom ha investito $ 10.000 in CD con la banca a un tasso di interesse fisso del 5% e scadenza in 5 anni. Decide di ritirare il denaro prima della scadenza alla fine dell'anno 3. La penale per il prelievo anticipato è di 6 mesi di interesse.
| Certificato di deposito | |||
| Anno | Quantità | Interesse | Penalità per ritiro anticipato |
| 0 | 10000 | 0 | |
| 1 | 10500 | 500 | |
| 2 | 11025 | 525 | |
| 3 | 11576 | 551 | 276 |
In questo caso, il capitale investito è di $ 10.000 e il ricavato della scadenza alla fine dell'anno 3 è di $ 11.576. I rendimenti totali per il periodo sono $ 1.576. Poiché Tom ritira i soldi prima del periodo di scadenza, deve pagare una penale di prelievo anticipato di $ 276 (interesse di 6 mesi).
Vantaggi del certificato di deposito (CD)
- Il rischio è inferiore in CD rispetto ad altri strumenti del mercato monetario come azioni, obbligazioni, ecc., Poiché il denaro depositato è al sicuro presso il banchiere.
- CD offre rendimenti migliori per l'importo depositato rispetto ai tradizionali sistemi di deposito.
- Le opzioni successive alla scadenza vengono fornite al depositante per utilizzare i propri fondi come il rollover del CD in un nuovo CD, trasferire i fondi su un altro conto presso quella banca o ritirare il denaro in scadenza, e può essere trasferito su un altro conto bancario o assegno può essere ricevuto per i soldi.
Svantaggi del certificato di deposito (CD)
- Non è un'attività liquida in quanto i fondi sono bloccati per una durata fissa e l'eventuale prelievo del deposito prima della scadenza è possibile solo se viene pagata la penale di prelievo anticipato.
- I suoi rendimenti sono inferiori a quelli di azioni, obbligazioni, ecc. Per un periodo di tempo.
- Il tasso di interesse è fisso e non varia in base all'inflazione / scenario di mercato e non dà effetto alle variazioni dei tassi di interesse durante il mandato.
Conclusione
Il CD è uno degli investimenti sicuri e ad alto rendimento. Se il depositante ha un buon denaro, e lo stesso non è richiesto per alcun utilizzo nel prossimo futuro, lo stesso può essere investito in CD poiché produce interessi più alti rispetto ai depositi bancari tradizionali ed è più sicuro rispetto all'altro mercato monetario strumenti. Il denaro bloccato può essere ritirato anche dietro pagamento di una penale.
Le banche emettono CD solo quando l'entrata di depositi in banca si sta riducendo, mentre c'è una forte domanda di prestiti e crediti. I CD costano alla banca più dei depositi tradizionali, quindi vengono emessi solo quando ci sono problemi di liquidità sul mercato.
