Restatement Significato
Una riformulazione è la revisione di bilanci già emessi relativi a una o più società per correggere errori con inesattezza sostanziale avvenuti a seguito del mancato rispetto e del rispetto dei principi contabili generali accettati (GAAP), errori contabili, frodi o errori materiali e che influiscono parte del bilancio totale che può richiedere una revisione completamente nuova che potrebbe avere un impatto anche sul bilancio futuro.
L'emissione di bilanci riformulati è necessaria affinché gli stakeholder abbiano il quadro corretto dell'azienda e prendano le loro decisioni di conseguenza. È inoltre essenziale segnalare gli errori e considerarli nella dichiarazione se sono rilevanti.
Esempi di restatement
La Molson Coors Brewing Company ha comunicato ai suoi stakeholder nel febbraio 2019 che avrebbe emesso la rideterminazione degli esercizi finanziari 2016 e 2017. I revisori hanno scoperto discrepanze sostanziali in relazione alle passività fiscali differite per l'imposta sul reddito. La società ha sottostimato le imposte sul reddito e le passività fiscali differite.
fonte: Molson Coors Brewing Company SEC Filings
Il risultato è stato un aumento errato dell'utile netto di $ 400 milioni per l'anno 2016. Successivamente la società ha accettato di aver sottostimato l'importo delle tasse ancora da pagare nel suo bilancio di $ 248 milioni. La valutazione del patrimonio netto della società è stata sopravvalutata di un importo uguale. Il prezzo delle azioni della società è sceso di quasi il 6,4% dopo la sua divulgazione.
Tipi di riaffermazione
In base al livello di errore, possiamo classificare la dichiarazione di riaffermazione nelle seguenti categorie:
Fase # 1 - Restatement di non affidamento
Viene emesso quando sono stati riscontrati errori di massa nei rendiconti del periodo precedente, rendendo così difficile fare affidamento sul bilancio precedente e su quello corrente. Deve essere presentato un punto 4.02 di 8K e il parere dei revisori deve fare riferimento ad esso. Viene anche chiamata dichiarazione di riemissione.
Passaggio # 2 - Revision Restatement
Viene emesso quando si verifica un errore rilevante nel bilancio passato, ma il grado di errore non compromette la credibilità dei bilanci di un altro periodo. Solo il bilancio passato deve essere riformulato. A differenza della rideterminazione del non affidamento, il punto 4.02 non è necessario.
Passaggio 3 - Rettifiche fuori periodo
Se il grado di errore non è tanto da influire sull'affidabilità del bilancio di un periodo, non è necessaria alcuna riformulazione. Il suo effetto può essere considerato collettivamente incorporandolo nel rendiconto finanziario corrente insieme a una nota integrativa in quanto influirà sulla comparabilità.
Regola di riaffermazione
Secondo il GAAP, i seguenti tre tipi di errori se il materiale trovato deve essere corretto e deve essere emessa una riformulazione:
- Errore di contabilità
- Non conforme ai GAAP
- Frode o falsa dichiarazione
Se viene rilevato uno degli errori di cui sopra, è necessario superare il test di materialità. La rilevanza viene valutata analizzando se l'errore riscontrato avrà un impatto significativo sugli stakeholder nel loro processo decisionale o meno. Non tutti gli errori devono essere riavviati rilasciando le riformulazioni ai propri utenti. Oltre al fattore di errori significativi, possono esserci anche altre cause, che potrebbero richiedere una riformulazione. Questi sono:
- Cambiamenti nei GAAP: se qualsiasi cambiamento rispetto ai metodi contabili che può essere richiesto nel rendiconto finanziario corrente e se applicato retroattivamente avrebbe un impatto anche sul rendiconto del periodo precedente, il rendiconto di confronto deve essere riavviato.
- Cambiamenti dell'entità segnalante : se il tipo di proprietà o la struttura di una società è cambiata nel periodo corrente e ha un impatto significativo nella rendicontazione o nell'informativa relativa al bilancio, è necessario riavviare il rendiconto comparativo dei periodi precedenti.
Impatto
L'impatto della riformulazione può variare a seconda del livello e del grado di errore. In passato si è osservato che il mercato risponde più duramente alla dichiarazione di riemissione rispetto alla dichiarazione di revisione. La sua causa decide anche i sentimenti del mercato. Se viene emesso a causa di integrità o problemi operativi, la fiducia dello stakeholder viene colpita più duramente. A parte tutte queste rideterminazioni, generalmente si traducono in commissioni di revisione più elevate in quanto il revisore deve impiegare molte ore per analizzare l'impatto e la natura della revisione per garantire che la qualità della revisione sia elevata.
Prevenzione
La riformulazione può minare le valutazioni aziendali o esaurire le risorse contabili o legali e può indebolire l'immagine dell'azienda di fronte ai suoi stakeholder. Dobbiamo prendere misure preventive per evitare qualsiasi incubo a causa dell'emissione di riaffermazione:
- Coinvolgi professionisti contabili qualificati e intelligenti.
- Implementare controlli interni solidi ed efficaci all'interno dell'organizzazione;
- Mostra una cultura del conservatorismo e dell'integrità.
Rischi
- Impatto sulla buona volontà dell'azienda;
- Minare la valutazione dell'azienda;
- Diminuire la credibilità dell'azienda;
- Limitare il finanziamento all'azienda;
- Ostacolare il funzionamento dell'azienda;
