Differenza tra fondi comuni di investimento ed ETF
I fondi comuni di investimento si riferiscono agli schemi di investimento gestiti attivamente e professionalmente in cui le case del fondo raccolgono denaro dei diversi investitori e poi li investono nelle varie partecipazioni in casa di area diversificata mentre gli ETF (exchange traded funds) si riferiscono al paniere di titoli che sono negoziati in borsa come un titolo e questi fondi sono gestiti passivamente e possono essere scambiati liberamente nel mercato dalla borsa in cui lo stesso è quotato.
Esiste una varietà di strade di investimento per gli investitori per far crescere i propri soldi. I fondi comuni di investimento e gli ETF sono due di queste modalità che guidano nel moltiplicare gli investimenti effettuati con una linea di demarcazione tra di loro. I fondi comuni di investimento implicano un obiettivo finanziario comune in base al quale la società di gestione del risparmio investirà i fondi accumulati in vari titoli nei mercati dei capitali e monetari. Sono considerati un bene rifugio in quanto seguono un determinato insieme di strategie con l'obiettivo di fornire rendimenti costanti al di sopra del tasso di rendimento di mercato.
Gli ETF dall'altra parte sono simili ai fondi comuni di investimento ma vengono negoziati in borsa.
Fondi comuni vs ETF Infografiche
Vediamo le principali differenze tra fondi comuni di investimento e ETF.
Differenze chiave
- I fondi comuni di investimento sono un pool di investimenti di vari investitori, che investiranno ulteriormente nel mercato azionario per conto degli investitori. L'investimento sarà effettuato in titoli diversificati con l'obiettivo di offrire rendimenti superiori al tasso di rendimento privo di rischio prevalente. D'altra parte, un ETF è un fondo di investimento negoziato in borsa. Questi ETF replicano un indice come l'indice azionario / indice obbligazionario.
- I fondi comuni di investimento comportano lo scambio di proventi di azioni dalla casa di fondi, mentre gli ETF comportano attività di negoziazione tra due investitori nel mercato secondario.
- Il rapporto di spesa medio dei fondi comuni di investimento è relativamente più alto poiché tracciano più indici e titoli, mentre gli ETF tracciano un particolare indice e adottano una strategia passiva, che riduce ulteriormente il rapporto di spesa medio. Questo aspetto può improvvisare ulteriormente sul ritorno sugli investimenti offerti.
- I fondi comuni di investimento sono gestiti attivamente dai gestori di fondi designati che sono responsabili dell'acquisto e della vendita continui di titoli per superare i rendimenti attesi. Gli ETF seguono uno stile di gestione passivo poiché corrispondono a un indice specifico e attendono l'opportunità prima di prendere una decisione.
- Qualsiasi vendita o rimborso in un fondo comune di investimento comporta un livello più elevato di imposta sulle plusvalenze rispetto agli ETF. Pertanto, gli ETF hanno una maggiore efficienza fiscale grazie alla struttura che consente di diminuire o evitare in modo sostanziale le distribuzioni di capitale.
- Un conto di compravendita di azioni non è obbligatorio durante l'acquisto di un fondo comune di investimento, ma poiché gli ETF sono negoziati in borsa, un conto di compravendita di azioni diventa obbligatorio.
- I fondi comuni di investimento sono negoziati sul NAV, che viene quotato alla fine della giornata, ma un ETF viene negoziato durante la giornata, come le azioni.
- I fondi comuni di investimento non comportano alcuna commissione di intermediazione ma sono applicabili nel caso di ETF.
Tabella comparativa tra fondi comuni e ETF
| Base di confronto | Fondo comune | ETF |
| Senso | È un veicolo di investimento gestito in modo professionale. Le risorse vengono raccolte da più investitori e negoziate per conto dei clienti. | Uno schema di investimento sta monitorando l'indice. Sono ulteriormente quotati e negoziati in borsa. |
| Stile di gestione | Attivo ma entro i limiti indicati nel Prospetto | Stile passivo |
| Il requisito del conto di trading | Non essenziale | Richiesto per le transazioni |
| Onere fiscale | L'imposta sulle plusvalenze è elevata a causa degli scambi frequenti | Comparativamente, viene imposta la tassa più bassa |
| Intermediazione | Non applicabile a causa dell'acquisto diretto dei fondi | È obbligatorio essere pagato |
| Spese | Alto rapporto spese | Le spese sono inferiori poiché non vengono scambiate attivamente, causando una diminuzione dei rapporti di spesa. |
| Attività di trading | Si verifica all'interno della casa del fondo | Hanno eseguito da e verso gli investitori nei mercati. |
Conclusione
Dopo la discussione dettagliata di cui sopra, entrambi sono modelli di investimento simili con l'obiettivo di massimizzare i profitti dagli investimenti ricevuti. Entrambi hanno i loro pro e contro e, a seconda della capacità di assunzione del rischio e della strategia desiderata degli investitori, è possibile perseguire uno degli strumenti.
Un altro vantaggio è che entrambi possono essere inclusi nel portafoglio individuale per massimizzare i rendimenti.
