Definizione dello stock di valore
Value Stock è un titolo che ha il potenziale di vendita a un prezzo più alto, ma a causa delle condizioni avverse della società sul mercato, il titolo viene scambiato a un prezzo inferiore rispetto al suo valore effettivo in base ai suoi guadagni, dividendi o vendite.
Spiegazione
È essenziale comprendere che il valore intrinseco del titolo (valore equo) non è necessariamente correlato direttamente al suo prezzo di mercato corrente. La valutazione di un'azione dipende dalla sua domanda e offerta sul mercato, e se c'è una forte domanda sul mercato, il prezzo di un'azione aumenterà, e se la società non ha buoni aspetti futuri, allora il prezzo dello stock diminuirà.
Quindi, un'azione di valore è quella che attualmente viene venduta al di sotto del suo valore equo, dove il valore equo può essere calcolato utilizzando varie misure come il rapporto prezzo / utili, rapporto prezzo / valore contabile. Ci sono situazioni in cui gli utili previsti sono inferiori, o possiamo dire che la guida fornita dalla società è inferiore a causa della quale il mercato ha una visione pessimista sull'impegno a lungo termine della società e quindi il prezzo dell'azione scende e presto quando il la società è fuori da tutte le voci e mostra un buon profitto quindi il prezzo della quota aumenta.
Importanza
Il valore delle azioni viene acquistato a un prezzo speciale poiché la situazione dell'azienda sul mercato sta peggiorando e la società non è in grado di dare il meglio di sé. Man mano che il mercato comprende il potenziale del titolo, il prezzo dell'azione aumenterà e gli investitori saranno in grado di ottenere rendimenti sostanziali. Gli investitori scommettono su quell'inefficienza che offre loro un'opportunità di guadagno considerevole. Un investitore che negozia azioni value sa che sta negoziando a un prezzo inferiore al loro valore e guadagnerà quando il prezzo dell'azione aumenta.
Metodi per determinare il valore dello stock
Uno dei metodi più frequentemente utilizzati per capire quale dovrebbe essere la valutazione di una società è utilizzare vari rapporti finanziari. Alcuni rapporti comuni sono i rapporti prezzo-guadagno, prezzo-vendita e rapporto prezzo-libro. Poiché si trova comunemente che le società per azioni di valore hanno pagato dividendi negli ultimi anni, il modello di sconto dei dividendi è il metodo migliore per la valutazione. Gli investitori possono calcolare il rapporto PE e prendere il rapporto PE medio per i 5 anni precedenti per valutare se scambiare azioni con uno sconto rispetto al loro valore intrinseco o meno, inoltre, l'investitore può calcolare il valore intrinseco utilizzando diversi calcolatori online e confrontarlo con quello effettivo prezzi sul mercato.
Esempi di azioni di valore
Analizziamo questo con l'esempio dei film VR; c'è stato un momento a giugno 2019, in cui c'erano solo acquirenti di questo stock; a quel tempo, il prezzo delle azioni era di Rs 90,00 e nell'agosto 2019 c'erano solo venditori di questo titolo, il prezzo prevalente sul mercato era di Rs 171,25. Gli investitori sono stati abbastanza saggi da ricercare questo titolo e hanno fatto una mossa di mercato.
Allo stesso modo, nel caso di Binani Industries Ltd, il titolo ha toccato il suo basso 52 Settimana di Rs 5,70 il 31 ° 2019. ottobre Il giorno successivo, 1 ° novembre 2019, c'erano solo acquirenti sul mercato per tale stock, mentre prima di allora , c'era una situazione in cui tutti gli investitori stavano vendendo questo titolo. La stessa situazione si è verificata nel caso di Ansal Properties and Infrastructure Ltd.
Valore delle azioni rispetto alle azioni di crescita
Un buon portafoglio è tale che ha un mix di entrambi i tipi di azioni. Il vantaggio della diversificazione può essere considerato con entrambi gli stock.
# 1 - Significato - Un titolo di crescita è quello di un'azienda di successo, che ha un potenziale di crescita sostanziale nel prossimo futuro. La società dovrebbe avere un livello di guadagni superiore al tasso di crescita medio del settore. Si dice che questi titoli siano titoli di crescita mentre si ritiene che il Value Stock sia attualmente sottovalutato rispetto al loro valore intrinseco o al loro valore fondamentale.
# 2 - Price Earnings Ratio - Il prezzo di mercato delle azioni / EPS dell'anno scorso. Nel caso in cui il rapporto PE previsto è superiore al rapporto PE corrente, lo stock viene considerato come valore stock. Tuttavia, lo stock di crescita ha un rapporto PE previsto basso rispetto al rapporto PE attuale a causa del fattore di denominazione di EPS.
# 3 - Aspettative dell'investitore - L'investitore investe in azioni value credendo che il prezzo di un'azione aumenterà quando il mercato più ampio ne riconoscerà il pieno potenziale. Al contrario, gli investitori in titoli di crescita pensano che ci saranno alti guadagni sulle azioni indipendentemente dalle condizioni di mercato.
# 4 - Rendimenti - Entrambi i tipi di azioni sono garantiti per ricevere i rendimenti per il futuro apprezzamento del capitale. Inoltre, tali investitori ricevono un dividendo in cambio. Allo stesso tempo, le società in crescita non pagano molti dividendi nella convinzione che investire i fondi in eccesso nell'attività sia un'opzione praticabile per l'espansione e la crescita invece di distribuire il dividendo.
# 5 - Livello di rischio - Il titolo in crescita comporta un rischio più elevato, che è guidato da una volatilità relativamente elevata e guidato dalla volatilità, il prezzo del titolo è più alto, rispetto ai fondamentali della società. Al contrario, è relativamente una scommessa più sicura investire in azioni di valore, che è costoso rispetto alle azioni di pari livello. Quindi, c'è una negoziazione relativamente minore nel titolo e quindi una minore volatilità.
Conclusione
Il portafoglio diversificato è il miglior portafoglio per gli investimenti. Gli investitori possono ottenere un'esposizione al portafoglio di fondi misti, dove le azioni value e le azioni growth vengono messe insieme per ottenere i massimi rendimenti. Gli investitori dovrebbero concentrarsi sull'investimento di valore, che implica l'acquisto di una società a un prezzo inferiore al valore intrinseco e la vendita quando il prezzo raggiunge il suo valore.
